Für manche Menschen sind Hebelwirkungen Handel kann wegen der Verlustverstärkung gefährlich sein. Für manche Menschen kann es jedoch perfekt sein, weil es die Kaufbereitschaft der Anleger erhöht. Macht mit weniger Bargeld. Der Einsatz von Leverage in Handel ermöglicht es den Anlegern, ihre Positionen zu vergrößern, was das Gewinnpotenzial erhöhen kann.
In diesem Leitfaden erfahren Sie alles, was Sie über den Handel mit Hebeln und die ersten Schritte zum Einstieg wissen müssen.
Verstehen der Grundlagen des Leverage-Handels
Wenn Sie sich Geld von einem Broker leihen, um die Größe Ihrer Position zu erhöhen und mehr Rendite zu erzielen, spricht man von "Leveraged Trading". Der Leverage-Handel wird von Händlern genutzt, die versuchen, ihr Engagement auf dem Markt über ihre Einlage hinaus zu erhöhen.
Nachdem die Hebelstellung geschlossen ist, wird die Makler erhält das Kapital zurück, und der vom Händler während der Laufzeit erzielte Gewinn wird an den Händler weitergegeben. Wie bereits in der Einleitung erwähnt, gibt es zwar ein enormes Gewinnpotenzial, aber auch eine größere Wahrscheinlichkeit von Verlusten.
Es ist üblich, die Hebelwirkung als Verhältnis auszudrücken, z. B. 1:10 oder 1:5. Neben der Verwendung des Verhältnisses kann er auch als Vielfaches angegeben werden, z. B. 3x, 5x, 7x, 15x oder sogar 100x. Das bedeutet: Wenn Sie $100 eingezahlt haben, können Sie mit $10.000 handeln.
Praktische Beispiele für Leverage Trading
Angenommen, Gold wird derzeit zu einem Preis von $1.200 verkauft, und ein Einzelhändler rechnet mit einem künftigen Anstieg; der Einzelhändler wird versuchen, eine Position zu eröffnen, mit der er die Gewinne aus dem Preisanstieg maximieren kann. Der Broker bietet eine Hebelwirkung von 1:5, d.h. Händler können bis zum Fünffachen ihrer Ersteinlage leihen. Das bedeutet, dass sie mit einer Einzahlung von $2.000 eine Position mit einem Wert von bis zu $10.000 eröffnen können.
Empfohlene Plattformen
78% der Konten von Kleinanlegern verlieren Geld beim Handel mit CFDs bei diesem Anbieter. Sie sollten sich überlegen, ob Sie verstehen, wie CFDs funktionieren, und ob Sie es sich leisten können, das hohe Risiko einzugehen, Ihr Geld zu verlieren.
Der Handel mit Devisen oder CFDs auf Marge ist mit einem hohen Risiko verbunden und eignet sich nicht für alle Anleger. Es besteht die Möglichkeit, dass Sie einen Verlust erleiden, der gleich oder größer ist als Ihre gesamte Investition.
CFDs sind komplexe Instrumente und bergen aufgrund der Hebelwirkung ein hohes Risiko, schnell Geld zu verlieren. 68% der Konten von Kleinanlegern verlieren Geld beim Handel mit CFDs bei diesem Anbieter. Sie sollten abwägen, ob Sie die Funktionsweise von CFDs verstehen und ob Sie es sich leisten können, das hohe Risiko einzugehen, Ihr Geld zu verlieren.
Wenn der Händler wartet, bis der Kurs $1.250 erreicht, bevor er verkauft, hat er einen Gewinn von $416 erzielt. Bei einer reinen Cash-Position hätte der Händler nur einen Gewinn von $75 erzielt, wenn er die Position eröffnet hätte.
Viele Makler bieten kostenlose Leverage-Trading-Rechner an, die Anlegern dabei helfen können, zu bestimmen, wie viel Gewinn sie mit ihren jeweiligen Geschäften erzielen können.
Gegeneinander antreten: Leverage Trading vs. Spot Trading (nicht-gehebeltes Trading)
Das Rätsel, ob man sich für den Spothandel oder die Hebelwirkung entscheidet Handel ist ein häufiges Problem von Händlern. Beim Kassahandel eröffnet ein Händler eine Position zum aktuellen Kurs und muss den gesamten Kassenbestand halten, bevor die Position ausläuft. Diese Art des Handels ist risikoreicher als andere Formen des Handels. Wenn ein Händler die finanziellen Anforderungen nicht erfüllt, ist es unmöglich, diese Position einzugehen.
Da Sie nur mit den Mitteln handeln können, die Ihnen jetzt zur Verfügung stehen, ist der Kassahandel mit einem geringeren Risiko verbunden. Da der Einsatz von Leverage für den Handel bedeutet, dass Sie sich Geld leihen müssen, um eine Position aufzubauen, besteht das Risiko, dass Sie mehr als Ihre ursprüngliche Investition verlieren. Der größte Nachteil des Kassahandels besteht jedoch darin, dass Ihre potenziellen Gewinne auf die verfügbaren Mittel beschränkt sind. Bei der Entscheidung zwischen dem Handel mit Hebelwirkung und dem Kassahandel müssen Sie unbedingt ein Gleichgewicht zwischen dem Geldbetrag, den Sie sich leisten können, und dem Risikoniveau sowie der Handelserfahrung herstellen.
Hebelwirkung Handelsmärkte
Der Handel mit Hebelwirkung ist bei allen gängigen Arten von Finanzanlagen möglich. Finanzielle Vermögenswerte können sein KryptoDevisen, Aktien und vieles mehr.
Es ist wichtig, hinzuzufügen, dass die Höhe der Hebelwirkung je nach den geltenden aufsichtsrechtlichen Beschränkungen oder dem Grad der Volatilität des Vermögenswerts variiert. Die meisten Behörden gestatten Ihnen beispielsweise beim Devisenhandel ein Hebelverhältnis von bis zu 1:30. Umgekehrt, Kryptowährungen sind sehr volatil und unterliegen daher deutlich niedrigeren Limits, in der Regel im Bereich von 1:2 oder 1:3. Der Handel mit Aktien mit einem Hebel von bis zu etwa 1:5 ist in der Regel erlaubt.
Die Vorteile (Pros) der Verwendung von Leverage im Handel
- Schutz vor negativen Salden
- Über eine Vielzahl von regulierten Plattformen zur Verfügung gestellt
- Kompatibel mit einer breiten Palette von Handelstechniken
- Zugang zu Aktien mit höherem Wert.
- Erhöhte Chance auf finanziellen Gewinn
- Erhöhte Sichtbarkeit auf dem Markt
Negative Aspekte (Nachteile) des Leverage Trading
- Kann zu Verlusten führen, die größer sind als der ursprünglich zugängliche Geldbetrag
- Es gibt Regeln und Gesetze über Steuern, die für Gewinne gelten.
- Für Kleinanleger gelten Beschränkungen für die Hebelwirkung.
- Zinsen und Gebühren können etwaige Gewinne zunichte machen.
- Unvorhersehbare Ergebnisse
Hebelwirkung Vorschriften
Die lokale Gesetzgebung schreibt die maximale Hebelwirkung vor, die regulierte Makler ihren Kunden zur Verfügung stellen dürfen. Diese Beschränkungen sollen die Kunden vor der Möglichkeit schützen, erhebliche finanzielle Rückschläge zu erleiden.
- In der Vereinigte Staaten von Amerika, Hebelwirkung und Marge Der Devisenkurs wird von der National Futures Association reguliert, die die Hebelwirkung und die Margensätze festlegt. Die maximale Hebelwirkung, die beim Devisenhandel eingesetzt werden kann, beträgt 1:50. Im Gegensatz dazu liegt die maximale Hebelwirkung beim Aktienhandel bei 1:4. Kraken, Coinbase und Binance tauscht die Krypto-Handel mit Hebelwirkung betreiben können. Auf Kraken beträgt der Hebel 1:5, und die Handelsgebühren sind weniger als 0,26% des gesamten Handelswertes.
- Die maximale Hebelwirkung für den Devisenhandel wurde gerade von der Australisch Kommission für Wertpapiere und Investitionen (ASIC) von 1:500 auf 1:30. Die maximale Hebelwirkung für kleinere und exotische Handelspaare wurde auf 1:10 gesenkt. Für Aktien beträgt das maximale Verhältnis 1:5, während für Krypto-Assets das maximale Verhältnis 1:2 beträgt.
- Seit August 2021 sind alle Maklerunternehmen in Indien von der Wertpapier- und Austausch Vorstand der Indien (SEBI), die Bereitstellung von Innertages-Hebelprodukten einzustellen. Aufgrund dieser Einschränkung dürfen Daytrader nur noch Kassageschäfte tätigen, für die sie die derzeit vorhandenen Mittel einsetzen müssen.
- Die Financial Conduct Authority (FCA) und die Europäische Wertpapier- und Marktaufsichtsbehörde (ESMA) haben ein Leverage-Limit von 1:30 für Devisen, 1:20 für Aktien und Indizes und 1:2 für Kryptowährungen in der Vereinigtes Königreich und ganz Europa. Insbesondere hat die FCA den Kauf von bitcoin Derivate, einschließlich Optionen, Termingeschäfte und Differenzkontrakte durch reguläre britische Händler (CFDs).
- Die maximal zulässige Hebelwirkung für den Handel mit Fremdwährungen wurde von der Monetary Authority of Singapur (MAS) von 1:50 auf 1:20 im Jahr 2019. In Singapur unterliegen Kryptowährungen keiner Regulierung und sind keine anerkannten Wertpapiere oder allgemein akzeptierte Währung.
Strategien für den Leverage-Handel
Um das Beste aus dem Hebelhandel herauszuholen, müssen Sie eine Strategie wählen, die Ihnen hilft, das Risiko zu mindern und die Wahrscheinlichkeit eines Gewinns zu erhöhen. Nachfolgend finden Sie eine Liste mit einigen der am häufigsten verwendeten Strategien.
Swing-Trading-Strategie
Swing-Trader versuchen, von kurz- bis mittelfristigen Kursveränderungen zu profitieren, die von einem Tag bis zu Wochen reichen können. Mit Hilfe von Leverage kann das Ziel erreicht werden, größere Kursschwankungen zu erfassen, als dies im Intraday-Zeitrahmen möglich ist, auf den sich diese Strategie konzentriert. Andererseits sind Sie bei Overnight-Positionen anfällig für Kurslücken, die durch Nachrichtenereignisse verursacht werden, wenn die Märkte geschlossen sind, und Sie können die Position nicht verlassen.
Daytrading-Strategie
Daytrader in Vermögenswerte investieren und diese dann sofort am selben Handelstag verkaufen. Es ist üblich, eine hohe Hebelwirkung einzusetzen, da die Preisänderungen über einen kurzen Zeitraum wahrscheinlich minimal sind. Daytrader haben auch die Möglichkeit, ihr Risiko für die Übernachtkosten (Rollover) zu verringern, die entstehen, wenn eine Position nach den regulären Geschäftszeiten gehalten wird.
Scalp Trading Strategie
Scalping ist eine Handelsstrategie, bei der viele Geschäfte getätigt werden und jede Position einige Minuten lang offen gehalten wird. Ziel ist es, von geringfügigen Änderungen der Intraday-Kurse zu profitieren, und zwar so häufig, dass sich die Gewinne summieren. Scalper nutzen oft eine Hebelwirkung, um selbst kleinste Kursveränderungen zu verstärken. Scalping erfordert Engagement, großes Kapital und eine entsprechende Ausbildung.
Professionelle Leverage-Schulung
Regulierungsvorschriften schränken Kleinhändler ein; umgekehrt können professionelle Händler Handel Konten bieten häufig Zugang zu zusätzlichen Vergünstigungen, zu denen auch eine erhöhte Hebelwirkung gehört. Obwohl die verschiedenen Broker unterschiedliche Anforderungen an die Eröffnung eines Profikontos stellen, kann sich jeder dafür qualifizieren.
In den meisten Fällen müssen die Händler in Prüfungen oder Gesprächen ein ausreichendes Maß an Fachwissen nachweisen. Um sich als professioneller Kunde von IG zu qualifizieren, müssen Sie mindestens ein Jahr lang in der Finanzbranche in einer Position tätig gewesen sein, die Handelskenntnisse erfordert. Darüber hinaus ist es unerlässlich, ein diversifiziertes Portfolio von Finanzanlagen zu besitzen, wie z. B. Aktien, Devisen und Investmentfonds. Um mit bestimmten Brokern zusammenzuarbeiten, müssen Sie nachweisen, dass Sie über mindestens $500.000 an liquiden Mitteln verfügen. Darüber hinaus kann von Ihnen ein hohes Aktivitätsniveau verlangt werden, indem Sie nachweisen, dass Sie im letzten Jahr mehrere Geschäfte in größerer Höhe abgeschlossen haben. Die JFD Bank verlangt zum Beispiel, dass Händler im vorangegangenen Kalenderjahr durchschnittlich 10 Positionen pro Quartal geschlossen haben.
Obwohl professionelle Konten mit weniger Beschränkungen belohnt werden, haben Kleinhändler nicht mehr den früher verfügbaren Schutz. Dazu gehören der Schutz vor Negativsalden und die Entschädigung für diese Salden.
Hinweis: Vergewissern Sie sich, dass Sie sowohl die Vorteile als auch die Nachteile eines professionellen Kontos kennen, bevor Sie ein solches beantragen.
Der Einstieg in den Leverage-Handel
- A auswählen Makler: Bei der Suche nach einem Broker, der eine Hebelwirkung anbietet, sollten Sie auf den Vermögenswert, in den Sie investieren möchten, die Gebühren, die Kontovorteile und die regulatorischen Anforderungen achten.
- Erstellen Sie ein neues Konto: Nachdem Sie sich für einen Broker entschieden haben, richten Sie ein Konto ein und prüfen Sie, ob Sie für ein professionelles Handelskonto in Frage kommen, um gegebenenfalls Zugang zu einer größeren Hebelwirkung zu erhalten.
- Üben Sie: Nutzen Sie ein Demokonto, um sich mit der Plattform vertraut zu machen und die Navigation zu erleichtern.
- Beginnen Sie mit dem Handel: Nachdem Sie eine potenzielle Gelegenheit identifiziert haben, können Sie Ihre Geschäfte platzieren und eine geeignete Hebelwirkung wählen. Benutzen Sie einen Risiko-, Liquidations- oder Gewinnrechner, um Sie zu unterstützen. Sowohl BitMex als auch Binance haben eine Vielzahl von Kryptowährung Rechner, die bei der Verwaltung von Geschäften behilflich sein können.
- Positionen schließen: Nachdem Sie die Überwachung und Schließung Ihrer Positionen abgeschlossen haben, zieht Ihr Broker alle Schulden von Ihrem Kapital ab, und Sie erhalten Ihren Gewinn.
Gegeneinander antreten: OTC vs. börslicher Leverage-Handel
Sowohl der außerbörsliche Handel mit Hebelwirkung als auch der Börsenhandel erleichtern den Kauf und Verkauf von Wertpapieren, aber die zugrunde liegenden Strukturen sind unterschiedlich, und jede hat ihre eigenen Vor- und Nachteile.
Over-The-Counter (OTC)
OTC-Märkte sind informelle oder "dezentralisierte" (DEX) Märkte, auf denen die Teilnehmer Vermögenswerte wie Devisen und Aktien direkt mit einer Netzwerk von einem oder mehreren Händlern. Weniger Vorschriften ermöglichen es zwar, eine größere Vielfalt an Möglichkeiten zu verfolgen, doch führt dies zu einem weniger transparenten Handelsumfeld. Market-Maker auf dem Freiverkehrsmarkt (OTC-Markt) werden als Händler bezeichnet. Sie kommunizieren mit den Teilnehmern per Telefon oder E-Mail, um Ausführungspreise auszuhandeln und Preise zu nennen, zu denen sie bereit sind, zu kaufen (Ask) oder zu verkaufen (Bid). Es ist wichtig zu beachten, dass die den Kunden angebotenen Preise nicht immer einheitlich sind; dies deutet darauf hin, dass die Märkte nicht fair gehandhabt werden. Das Fehlen von Käufern und Verkäufern auf OTC-Marktplätzen trägt zu erheblichen Schwankungen der Marktliquidität bei.
Austausch
Ein zentralisierter Markt für den Handel mit Finanzprodukten wird als Börse bezeichnet. Beispiele für Börsen sind die New Yorker Lagerbestand Exchange (NYSE) und die International Securities Exchange (ISE). Eine Börse zeichnet sich vor allem dadurch aus, dass sie Vorschriften zur Kontrolle des Handels und der Informationen erlässt, um eine faire und gut organisierte Atmosphäre zu schaffen. Sie hat auch die Meldung von Geld- und Briefkursen zentralisiert, was sie transparent macht. Damit ein Unternehmen gehandelt werden kann, muss es bestimmte Anforderungen erfüllen, wie z. B. die Vorlage von Finanzinformationen und Prüfungen sowie Mindestkapitalanforderungen.
Die Quintessenz
In diesem umfassenden Leitfaden werden der Handel mit Hebelwirkung und die damit verbundenen Gefahren erörtert. Der Handel mit Hebeln kann ein Segen sein (wenn er gut gemacht wird) oder ein Problem (wenn er nicht gut gemacht wird). Machen Sie sich unbedingt mit den Grundlagen vertraut und sammeln Sie Erfahrungen mit einem Demokonto, bevor Sie mit Leverage handeln.
